Margin call là gì? Các giải pháp giúp tránh Margin Call

Cafeforex – Margin Call hay cuộc gọi ký quý là một trong những thuật ngữ không còn quá xa lạ đối với các trader và và không một trader nào mong muốn gặp điều này. Trên thực tế, đa số hầu hết những trader mới tham gia giao dịch điều phải trải qua ít nhất một lần nhận được các Email Margin Call từ những Broker do lạm dụng đòn bẩy.

Margin call là gì?
Margin call là gì?
  1. Margin Call là gì?

Margin Call (cuộc gọi ký quỹ) là một thông tin từ nhà môi giới gửi cho bạn thông qua email,SMS, cuộc gọi,… yêu cầu bạn nộp tiền thêm vào tài khoản hoặc đóng các lệnh đang thua lỗ lại khi tỷ lệ vốn của bạn bị giảm xuống dưới mức yêu cầu ký quỹ (là khoản ký quỹ cần để duy trì mỗi giao dịch mở trên tài khoản của bạn).

Đây là một biện pháp bảo vệ giúp trader quản lý rủi ro của họ và ngăn lại những tổn thất có thể đang phát sinh thêm, nếu bạn không nạp thêm tiền để giữ các vị thế thì rất có thể sẽ cháy tài khoản.

Trước đây, Margin Call thường được thông báo qua điện thoại, nhưng bây giờ, Margin Call thường được gửi qua Email hoặc tin nhắn SMS.

Ví dụ về Margin Call

Số dư trong tài khoản giao dịch của bạn là 500$. Bạn mở 5 lệnh mới, mỗi lệnh với margin là 30$. Margin call mà sàn áp dụng cho tài khoản của bạn là 100%.

  • Tổng số ký quỹ đã sử dụng (used margin) là 150$.
  • Equity tại thời điểm bắt đầu khớp lệnh là 500$=balance
  • Margin level ở thời điểm khi bắt đầu khớp lệnh là (500/150) * 100% = 333%

Nếu thị trường đi đúng hướng mà bạn dự đoán thì lệnh của bạn sẽ có lợi nhuận, equity nâng cao lên thành 550$, thì margin level lúc này sẽ là 367%.

Nếu thị trường đi ngược hướng dự đoán, 4 trong 5 lệnh đang thua lỗ nặng và tổng equity giảm xuống chỉ còn 120$ thì margin level lúc này sẽ là 80% và margin call sẽ xuất hiện.

Trên thực tế, equity biến động liên tục do lợi nhuận/thua lỗ được cập nhật liên tục theo sự biến động của giá, cho nên vào những thời điểm mà equity giảm xuống còn 150$, điều này có nghĩa là margin level bằng 100% thì margin call đã xuất hiện rồi.

2. Cách nhận biết Margin Call và Margin Call Level

Nhà đầu tư thường bị lầm lẫn giữa Margin Call Level và Margin Call.

Margin Call Level là một ngưỡng được các Broker quy định độc lập và mỗi ngưỡng Margin Call Level của các broker điều khác nhau. Ví dụ: Margin Call Level của XM Broker là 50%

Margin Call là một hành động được thực hiện khi Margin Level giảm xuống dưới Margin Call Level. Lúc này Broker sẽ gọi điện thoại thông báo, nhắn tin, gửi email thông báo cho bạn biết.

Ví dụ:

Sự kiện Margin Call sẽ diễn ra đối với Broker Exness khi tài khoản của bạn có Margin Level giảm xuống dưới 50%. Con số 50% chính là Margin Call Level.

Khi Margin Call diễn ra, Exness sẽ thực hiện một trong số các hành động sau:

  1. Gọi điện thoại trực tiếp cho nhà đầu tư (ít diễn ra, vì khối lượng giao dịch hàng ngày rất nhiều)
  2. Gửi một Email thông tin tài khoản đang có vấn đề và nhà đầu tư phải nạp thêm tiền để bảo vệ tài khoản
  3. Gửi một tin nhắn văn bản tới số điện thoại nhà đầu tư (ít diễn ra)

Tuy nhiên,nhiều nhà đầu tư sẽ không nhận được Margin Call từ các broker mình đang giao dich. Đặc biệt trong bối cảnh thị trường hiện nay với số lượng người giao dịch quá lớn nên không thể nào thực hiện các cuộc gọi cho từng trader để báo cuộc gọi ký quỹ.

Thị trường diễn biến quá nhanh, trong lúc trader mới khớp lệnh với khối lượng lớn thì chỉ sau khoảng 30 giây – vài phút thì tài khoản đã hết sạch tiền.

Chưa kể sự khác biệt về các múi giờ trên thế giới, số lượng nhà giao dịch quá nhiều cũng sẽ làm cho việc thực hiện các cuộc gọi ký quỹ từ Broker đến Trader sẽ không thể diễn ra.

3. Làm thế nào để tránh Margin Call

Đặt stop loss cho mọi lệnh giao dịch

Stop loss là công cụ hiệu quả nhất giúp các bạn ngừng mức thua lỗ cho từng lệnh một cách tự động khi thị trường đi ngược hướng dự báo mà không cần bạn phải ngồi canh. Khi thua lỗ được dừng thì đồng nghĩa với việc margin level cũng sẽ chỉ giảm đến một mức mà bạn đã đặt trước là margin call sẽ không xuất hiện, stop out sẽ càng không có thời cơ để xảy ra.

Ngoài ra, stop loss còn là công cụ quản trị rủi ro không thể thiếu trong giao dịch forex, stop loss được các trader chuyên nghiệp sử dụng và xem như đây là một nguyên tắc không thể thiếu khi giao dịch.

Đặt lệnh có khối lượng nhỏ

Khối lượng giao dịch nhỏ thì margin của lệnh sẽ thấp đi, dẫn đến margin level sẽ cao hơn, khoảng cách margin call cũng sẽ xa hơn từ lúc lệnh được khớp tới lúc lệnh xấu nhất xảy ra. Tổng khối lượng giao dịch mà bạn đặt cho mõi lệnh không quá 5% tổng số dư trong tài tài khoản là chiến lược thường được sử dụng để hạn chế margin call. Đối với những trader mới, các bạn buộc phải áp dụng nguyên tắc này, dù có thể lợi nhuận thu được không cao nhưng đây là cách để hạn chế rủi ro tốt nhất.

Sử dụng đòn bẩy hợp lý

Đối với một trader mới, việc dùng đòn bẩy trong giao dịch là điều tất yếu vì còn hạn chế vốn. Đòn bẩy sẽ giúp họ tối đa hóa lợi nhuận trên số vốn nhỏ nhưng đòn bẩy càng cao thì rủi ro càng lớn. Một tỷ lệ đòn bẩy cao sẽ giúp bạn kiếm tiền nhiều hơn và nhanh hơn nhưng cũng sẽ làm bạn thua lỗ nhiều hơn và cũng nhanh hơn tương ứng. Tuy nhiên, việc dùng một tỷ lệ đòn bẩy thấp sẽ làm cho cho số tiền ký quỹ margin nâng cao lên, margin level giảm xuống, trong những trường hợp thị trường đi ngược xu hướng thì margin call sẽ tới nhanh hơn.

Chính vì vậy, các bạn nên chọn tỷ lệ đòn bẩy vừa phải, kết hợp với khối lượng thấp để hiệu quả giao dịch cao hơn mà vẫn hạn chế được margin call.

Để giao dịch ký quỹ chúng ta sẽ bắt buộc chấp thuận những rủi ro vô cùng lớn. Margin Call là một biện pháp bảo vệ, đặc biệt đối với những trader không dùng lệnh cắt lỗ. Khi mức ký quỹ giảm xuống dưới Margin Call Level, lệnh mở của bạn với khoản lỗ lớn nhất sẽ tự động bị đóng như một cơ chế an toàn được tích hợp sẵn.

 Trâm Anh

Xem thêm: Giao Dịch Ký Quỹ Một Cách Khôn Ngoan Trong Thị Trường Ngoại Hối

Đánh giá bài viết
[ 0 Lượt | Đánh giá 0 ]