Hướng dẫn giao dịch Forex từ A-Z cho người mới bắt đầu (P1)

Cafeforexvn – Forex được ghép từ “foreign currency” (ngoại tệ) và “exchange” (hối đoái). Ngoại hối là quá trình trao đổi một loại tiền tệ này sang một loại tiền tệ khác vì nhiều lý do như thương mại, kinh doanh hoặc du lịch. Theo một báo cáo định kỳ ba năm trong năm 2019 từ Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (một ngân hàng toàn cầu cho các ngân hàng trung ương quốc gia), khối lượng giao dịch forex hàng ngày đạt 6,6 nghìn tỷ đô la trong tháng 4 năm 2019.

Các ý chính

Thị trường ngoại hối (còn được gọi là FX hoặc forex) là một thị trường trao đổi tiền tệ quốc gia trên toàn cầu.

Dựa vào phạm vi kinh doanh, thương mại và tài chính trên toàn thế giới, forex đang có xu hướng trở thành thị trường tài sản lớn nhất và có tính thanh khoản cao nhất trên thế giới.

Các loại tiền tệ được đem giao dịch với nhau theo các cặp tỷ giá hối đoái. Ví dụ: EUR/USD là một cặp tiền tệ để giao dịch đồng euro với đô la Mỹ.

Thị trường forex tồn tại dưới dạng thị trường giao ngay (spot market hoặc cash market) cũng như thị trường phái sinh và cung cấp cho nhà đầu tư các kỳ hạn, hợp đồng tương lai, quyền chọn và hoán đổi tiền tệ.

Những người tham gia sử dụng forex để phòng ngừa rủi ro tiền tệ và tránh lãi suất quốc tế, đầu cơ trên các sự kiện địa chính trị và đa dạng hóa danh mục đầu tư, cùng nhiều lý do khác.

Định nghĩa thị trường Forex

Thị trường forex là nơi giao dịch tiền tệ. Các đồng tiền tệ rất quan trọng vì người sở hữu chúng có thể mua hàng hóa và dịch vụ cả nội địa và xuyên biên giới. Để thực hiện các hoạt động kinh doanh và ngoại thương thì cần trao đổi các loại tiền tệ quốc tế.

Nếu bạn đang sống ở Mỹ và muốn mua phô mai từ Pháp, thì bạn hoặc công ty mà bạn mua phô mai phải thanh toán cho người Pháp số phô mai đó bằng đồng euro (EUR). Điều này có nghĩa là nhà nhập khẩu từ Mỹ sẽ phải đổi giá trị tương đương của đô la Mỹ (USD) sang euro.

Đi du lịch cũng vậy. Một khách du lịch người Pháp ở Ai Cập không thể trả bằng đồng euro để thăm thú các kim tự tháp vì đây không phải là đơn vị tiền tệ được chấp nhận nội địa Ai Cập. Khách du lịch phải đổi đồng euro sang đồng nội tệ, trong trường hợp này là đồng bảng Ai Cập, theo tỷ giá hối đoái hiện hành.

Một khía cạnh độc đáo của thị trường quốc tế này là không có thị trường forex trung tâm. Thay vào đó, giao dịch tiền tệ được thực hiện điện tử phi tập trung (Over The Counter – OTC), có nghĩa là tất cả các giao dịch sẽ không diễn ra trên một sàn giao dịch tập trung mà sẽ thông qua các mạng lưới máy tính giữa các trader trên khắp thế giới. Thị trường mở cửa 24 giờ một ngày, năm ngày rưỡi một tuần và tiền tệ được giao dịch trên toàn thế giới tại các trung tâm tài chính lớn của Frankfurt, Hong Kong, London, New York, Paris, Singapore, Sydney, Tokyo và Zurich — trên hầu hết mọi múi giờ. Điều này có nghĩa là khi ngày giao dịch của Mỹ kết thúc, thị trường forex sẽ lại mở cửa ở Tokyo và Hồng Kông. Do đó, thị trường forex sẽ luôn cực kỳ sôi động vào bất kỳ thời điểm nào trong ngày, với báo giá thay đổi liên tục.

Lịch sử sơ lược về Forex

Về bản chất thì thị trường forex đã tồn tại trong nhiều thế kỷ. Mọi người vẫn luôn trao đổi hoặc chuyển đổi hàng hóa và tiền tệ để có thể mua hàng hóa và dịch vụ. Tuy nhiên, thị trường forex theo nghĩa hiểu của chúng ta ngày nay lại là một phát kiến tương đối hiện đại.

Sau khi hiệp định Bretton Woods bắt đầu sụp đổ vào năm 1971, có nhiều loại tiền tệ được phép tự do chuyển đổi với nhau hơn. Giá trị của từng loại tiền tệ có sự chênh lệch dựa trên nhu cầu và tính lưu thông, đồng thời được các dịch vụ kinh doanh ngoại hối giám sát.

Các ngân hàng thương mại và đầu tư thực hiện phần lớn các giao dịch trên thị trường forex thay cho khách hàng của mình, nhưng cũng có các cơ hội cho các nhà đầu tư chuyên nghiệp và cá nhân đầu cơ để giao dịch một loại tiền tệ này với một loại tiền tệ khác.

Có hai đặc điểm rõ rệt khi phân định tiền tệ như một loại tài sản:

Bạn có thể kiếm tiền từ chênh lệch lãi suất giữa hai loại tiền tệ.

Bạn có thể thu lợi nhuận từ những thay đổi trong tỷ giá hối đoái.

Một nhà đầu tư có thể thu lợi nhuận từ sự chênh lệch giữa hai mức lãi suất ở hai nền kinh tế khác nhau bằng cách mua đồng tiền với lãi suất cao hơn và bán khống đồng tiền với lãi suất thấp hơn. Trước cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008, việc bán đồng yên Nhật (JPY) và mua bảng Anh (GBP) rất phổ biến vì chênh lệch lãi suất rất lớn. Chiến lược này đôi khi được gọi là “carry trade” (giao dịch chênh lệch lãi suất).

Mô hình biểu đồ Forex: Đảo chiều, Tiếp diễn, Song phương

Lý do chúng ta có thể giao dịch tiền tệ

Trước khi có Internet, việc giao dịch tiền tệ đối với các nhà đầu tư cá nhân rất khó khăn. Hầu hết các trader tiền tệ là các tập đoàn đa quốc gia lớn, các quỹ đầu cơ hoặc các cá nhân có giá trị ròng cao vì giao dịch forex đòi hỏi rất nhiều vốn. Với sự trợ giúp của Internet, một thị trường bán lẻ dành cho các trader cá nhân để tiếp cận thị trường forex thông qua chính các ngân hàng, hoặc thị trường thứ cấp do các nhà môi giới tạo ra, đã xuất hiện. Hầu hết các nhà môi giới hoặc đại lý trực tuyến cung cấp đòn bẩy rất cao cho các trader cá nhân có khả năng kiểm soát một giao dịch lớn với số dư tài khoản nhỏ.

Tổng quan về thị trường Forex

Thị trường Forex là nơi giao dịch các loại tiền tệ. Đây là thị trường duy nhất thực sự liên tục giao dịch không ngừng nghỉ trên thế giới. Trong quá khứ, thị trường forex được các tổ chức tập đoàn và các ngân hàng lớn thống trị và hoạt động thay cho khách hàng. Nhưng thị trường này đã được định hướng bán lẻ hơn trong những năm gần đây khi các thương nhân và nhà đầu tư nắm giữ ở nhiều quy mô bắt đầu tham gia vào.

Một khía cạnh thú vị của thị trường forex toàn cầu là không có tòa nhà hữu hình nào trở thành địa điểm giao dịch cho thị trường này hết. Thay vào đó là một loạt các kết nối được thực hiện thông qua các thiết bị đầu cuối giao dịch và mạng lưới máy tính. Thành phần tham gia thị trường này là các tổ chức, ngân hàng đầu tư, ngân hàng thương mại và các nhà đầu tư bán lẻ.

Thị trường ngoại hối không rõ ràng bằng các thị trường tài chính khác. Tiền tệ được giao dịch trên các thị trường phi tập trung vốn không bắt buộc người dùng phải tiết lộ thông tin. Các quỹ thanh khoản lớn từ các tổ chức tập đoàn là đặc điểm phổ biến của thị trường này. Người ta thường sẽ nghĩ rằng tiêu chí quan trọng nhất để xác định giá của một quốc gia phải là các thông số kinh tế của quốc gia đó. Nhưng với trường hợp này thì điều đó không chính xác. Một cuộc khảo sát năm 2019 đã cho thấy động cơ của các tổ chức tài chính lớn đóng vai trò quan trọng nhất trong việc xác định giá tiền tệ.

Có ba cách để giao dịch forex, đó là thị trường giao ngay (spot), thị trường kỳ hạn (forwards) và thị trường tương lai (futures), cụ thể như sau:

Thị trường giao ngay

Giao dịch forex trên thị trường giao ngay luôn là giao dịch lớn nhất vì là giao dịch bằng tài sản “cơ sở” thực lớn nhất cho các thị trường kỳ hạn và thị trường tương lai. Trước đây, khối lượng trên thị trường kỳ hạn và thị trường tương lai đã vượt qua khối lượng của thị trường giao ngay. Tuy nhiên, khối lượng giao dịch cho thị trường forex giao ngay đã gia tăng nhờ sự ra đời của giao dịch điện tử và sự gia tăng của các nhà môi giới forex.

Khi nói tới thị trường forex, họ thường đề cập đến thị trường giao ngay. Thị trường kỳ hạn và thị trường tương lai thường sẽ phổ biến hơn với các công ty cần phòng ngừa rủi ro ngoại hối của mình cho một ngày cụ thể trong tương lai.

Cách thức hoạt động của thị trường giao ngay

Thị trường giao ngay là nơi mua bán tiền tệ dựa trên giá giao dịch của chúng. Giá này được xác định bởi cung, cầu và được tính toán dựa trên một số yếu tố bao gồm lãi suất hiện tại, tình hình kinh tế, ý kiến về các tình hình chính trị đang diễn ra (cả trong nước và quốc tế) và đánh giá về khả năng hoạt động trong tương lai của một loại tiền tệ này so với một loại tiền tệ khác.

Một thỏa thuận đã chốt được gọi là “thỏa thuận giao ngay”. Đây là một giao dịch song phương, trong đó một bên giao một số tiền đã thỏa thuận cho đối tác và nhận về một số lượng xác định của một loại tiền tệ khác, tính theo giá trị tỷ giá hối đoái đã thỏa thuận. Sau khi đóng vị thế, việc thanh toán sẽ được tính bằng tiền mặt. Mặc dù thị trường giao ngay thường được coi là một thị trường xử lý các giao dịch trong hiện tại (chứ không phải trong tương lai) nhưng trên thực tế thì để giải quyết các giao dịch này phải mất hai ngày.

Hậu Dương – Theo investopedia.com

Đánh giá bài viết
[ 0 Lượt | Đánh giá 0 ]